Por Chris Lefkow
Nueva York/AFP

Facebook está a punto de saber que piensa Wall Street del número uno de las redes sociales del mundo.

Se espera que Facebook presente la documentación para cotizar en la bolsa esta semana, probablemente este mismo miércoles, con la intención de captar hasta 10.000 millones de dólares respaldados en los ingresos publicitarios provenientes de los datos personales de sus 800 millones de usuarios.

El monto de la operación sería la mayor que haya logrado jamás una empresa tecnológica, eclipsando los 1.900 millones de dólares captados por el gigante de Internet Google, cuando ingresó en bolsa en 2004, valorada en 23.000 millones de dólares.

El Wall Street Journal anunció la inmimente operación (initial public offering, IPO) la semana pasada, afirmando que Facebook planeaba captar 10.000 millones de dólares, lo que valoraría la firma entre 75.000 y 100.000 millones de dólares.

El objetivo de 10.000 millones de dólares fue bajado a una previsión más conservadora de 5.000 millones en analisis publicados en la noche del martes en el New York Times y International Financing Review.

Estas publicaciones destacaban sin embargo que 5.000 millones es solamente un objetivo preliminar de financiación y siempre puede ser incrementado luego de evaluado el interés de los inversores en la firma de Palo Alto (California, oeste).

Con más de 800 millones de miembros -845 millones activos según Facebook- y en alza diaria desde su lanzamiento en 2004, Facebook es la principal red social en el mundo, con excepción de siete países, principalmente Rusia, donde se prefiere a rivales rivales locales, y en China, donde está prohibida.

No se espera que en la presentación de la IPO ante el organismo regulador bursátil estadounidense (Securities and Exchange Commission, SEC) se especifique el número de acciones ofrecidas o su precio inicial. Tampoco que se evalúe a la firma o se identifique en qué bolsa operará: la bolsa electrónica Nasdaq o el New York Stock Exchange (NYSE).

Pero los inversores podrán hacerse una idea sobre los detalles financieros del mundialmente famoso servicio lanzado por su presidente ejecutivo Mark Zuckerberg hace ocho años desde su dormitorio en la universidad de Harvard.

Según eMarketer, los ingresos totales de Facebook el año pasado alcanzaron 4.270 millones de dólares, por publicidad en línea, en alza en relación a los 2 billones recaudados en 2010.

La presentación también revelará los activos de los accionistas en Facebook, estrategia de la compañía y factores de riesgo, tales como apelaciones contra demandas por violación de privacidad, que han acosado a la empresa durante años.

Zuckerberg, cuya red ha sido evaluada en 17.500 millones de dólares por la revista financiera Forbes, sería el mayor accionista individual de Facebook con 24% del paquete accionario.

Las acciones de Facebook no comenzarán a ser negociadas hasta que finalice el proceso de autorización de la SEC, probablemente hacia el mes de mayo.

Con una captación inicial de 10.000 millones de dólares, Facebook se situaría en sexto lugar en la lista de los mayores ingresos en bolsa, entre AT&T Wireless Group (10.620 millones) y Kraft Foods (8.680 millones), según Renaissance Capital.

Una capitalización bursátil de 100.000 millones, pondría a Facebook a la par con McDonald's (101.000 millones), adelantando netamente a Boeing (55.000 millones) pero detrás de Apple (426.000 millones) y Google (189.000 millones).

La IPO de Facebook IPO sería "el mayor evento financiero en la industria tecnológica de 2012", dijo el analista de Forrester Research, Josh Bernoff, que eclipsaría los de varias firmas de Internet que entraron en bolsa en 2011.

La red social orientada al área laboral LinkedIn estaba subvaluada, mientras que el sitio de ofertas diarias por internet Groupon, así como el titán de los videojuegos Zynga se negociaban ambos a su precio de lista o por debajo de éste.

Se espera que el banco Morgan Stanley lidere las colocaciones de la IPO, mientras que International Financing Review adelantó que Goldman Sachs, Bank of America Merrill Lynch, Barclays Capital y JP Morgan también jugarían un papel en la venta de las acciones de Facebook.